Yellin Lapidot et Altshuler Shaham font face à des retraits massifs en août
Yellin Lapidot enregistre un record de départs de clients avec 2,2 milliards de shekels de transferts négatifs en août, rejoignant Altshuler Shaham face à de faibles rendements.
La crise d'Altshuler Shaham s'étend à Yellin Lapidot, qui enregistre un record mensuel de départs de clients. Les fonds de provident de Yellin Lapidot ont subi des transferts négatifs s'élevant à 2,2 milliards de shekels en août, un montant presque égal aux 2,35 milliards de shekels enregistrés par Altshuler Shaham. Les transferts négatifs représentent des clients partant chez des concurrents, et ces chiffres témoignent de l'ampleur des départs. Ainsi, le transfert négatif de Yellin Lapidot constitue un record négatif pour l'organisme, ce qui signifie qu'un volume de clients aussi élevé n'avait jamais quitté l'entreprise auparavant.
Réductions d'actifs et rendements
Au total, Yellin Lapidot gère 79 milliards de shekels, ce qui signifie que l'organisme a racheté 3% de ses actifs en l'espace d'un mois. Depuis mai de l'année dernière, des clients représentant 18 milliards de shekels ont quitté Yellin Lapidot. Pourquoi les rachats augmentent-ils chez Yellin Lapidot ? L'organisme ne présente pas de rendements solides cette année. Par exemple, le fonds de formation continue de Yellin Lapidot sur le parcours général, le principal parcours où les fonds sont gérés dans le secteur, a enregistré un rendement de 5,6% depuis le début de l'année, soit le plus bas parmi les concurrents directs.
Tendances du secteur et concurrents
Comme indiqué, Altshuler Shaham et Yellin Lapidot sont les plus grands racheteurs de l'industrie des fonds de provident en août, mais à compter de ce même mois, les deux organismes se trouvent dans une dynamique opposée. Alors que les rachats de Yellin Lapidot augmentent, ceux d'Altshuler Shaham suivent une tendance à la baisse. Les 2,35 milliards de shekels constituent en réalité le volume de rachat mensuel le plus bas enregistré par la maison d'investissement depuis novembre dernier. Altshuler Shaham gère des fonds de provident avec des actifs s'élevant à 109 milliards de shekels. Cependant, le marché estime que le rythme des rachats pourrait s'accélérer dans un proche avenir sur fond d'accord de vente du contrôle d'Altshuler Shaham à la compagnie d'assurance Wesure.
